存款利率走低 咱得护牢“钱袋”

存款利率迎年内第三次下调 业内人士建议可适当配置货币基金、现金管理类理财、储蓄型保险
青岛日报 2023年12月29日

  岁末年终,资金的流动性及利率备受外界关注。继12月22日6家国有大型银行存款降息落地后,时隔3日,12家股份制银行也陆续跟进,均对人民币存款挂牌利率进行调降。本轮存款利率调整涉及通知存款、零存整取、整存零取、存本取息等存款品种。从调整情况来看,不同期限定期存款下调幅度不同。其中,三年期和五年期定期存款挂牌利率降幅最高,达25个基点。业内人士认为,从中长期看,市场无风险利率下降是大势所趋。居民一定要平衡好风险和收益来综合进行资产配置,从而更好地守住自己的“钱袋子”。

  最多下调25个基点

  时隔3个月,存款挂牌利率再次迎来大规模调降。继12月22日6家国有大型银行存款降息落地后,招商银行、中信银行等股份制行纷纷跟进调整人民币存款挂牌利率。本次存款利率下调幅度从10个基点至25个基点不等。

  12月21日,中国工商银行率先发布通知,从12月22日起下调存款挂牌利率。随后两天,农行、中行、建行、交行、邮储银行以及招商银行也纷纷发布公告,对人民币存款挂牌利率予以调整。

  根据各家大型银行最新的人民币存款挂牌利率表,当前,一年期整存整取定期存款利率降至1.45%,降幅为10个基点;二年定期存款利率为1.65%,下调20个基点;三年期定期存款利率降为1.95%,较此前下降25个基点;五年定期存款利率为2.00%,下调25个基点。

  继6家国有大型银行及招商银行集体“出手”之后,12月25日起,中信银行、平安银行、光大银行等11家股份制银行也对人民币存款挂牌利率跟进下调。至此,18家全国性银行均已加入本轮存款利率调整之列。

  具体来看,下调后,11家股份制银行一年期整存整取定存挂牌利率降至1.65%,招商银行为1.45%,与6家国有大型银行保持一致;平安银行、浙商银行、渤海银行、恒丰银行4家股份制银行调整后的二年期整存整取定存利率下调至1.90%,略高于其他股份制银行;调整后,多家银行三年期定期存款挂牌利率为2.00%,渤海银行、恒丰银行为2.30%;五年期定期存款利率普遍降至2.05%,浙商银行、渤海银行、恒丰银行为2.30%。

  涉及更多存款品种

  在商业银行息差不断收窄、贷款利率下行、存款定期化和长期化倾向下,压降付息成本势在必行。据了解,此轮存款利率下调是存款利率市场化调整机制建立后,商业银行根据自身经营情况和市场形势作出的第四轮主动调整。自2022年初至本轮调整前,主要商业银行分别于2022年9月、2023年6月、9月集体下调存款挂牌利率,并带动中小银行陆续跟进,此次为年内第三次下调。

  与之前相比,本轮降息涉及更多存款品种,今年6月和9月两次降息中,各家大型银行一年期以内整存整取利率并未调整。此次降息,三个月、六个月和一年期的定存利率均作出调整。

  在存款挂牌利率调降的同时,近期,工商银行、农业银行、建设银行等多家国有大型银行的大额存单、特色存款等中长期存款产品利率也出现了同步下调。

  以农业银行为例,该行一年期大额存单利率下调10个基点至1.8%;二年期大额存单利率下调25个基点至1.90%;三年期大额存单利率降幅最高,下调了30个基点至2.35%。

  从特色存款产品来看,工商银行个人养老金专属存款五年期、三年期、新客专享定期三年期存款利率均较此前下调25个基点,分别降至2.4%、2.35%、2.35%。

  各类存款挂牌利率的下调,将对居民存款利息收入带来直观影响。在本次调整后,国有大行三年期定期存款挂牌利率下调25个基点,以此计算,100万元存款每年利息将会减少2500元。

  多元化配置需求凸显

  从中长期看,市场无风险利率下降是大势所趋。但对于普通居民而言,这意味着在本金安全的前提下,投资收益正在降低。那么面对利率下调趋势,该如何打理自己的“钱袋子”?

  崂山区辽阳路某城商行理财经理告诉记者,“在中长期市场无风险利率下降的趋势下,对于稳健型投资者而言,在满足流动性需求的情况下,可以优先选择期限相对较长的产品锁定存款利率。同时,目前不同银行存款利率差异较大,可根据自身实际情况进行灵活资金配置。”“如果对流动性要求较高,可以选择货币基金或现金类的理财产品,既可满足资金流动性的需要,又可拿到收益。现在银行有很多存款产品,既有普通定期存款,也有一些特色存款以及结构性存款等等,相比普通定金存款来说一些特殊存款利率相对比较高一些。除此之外,一些银行也会推出特色存款,这些特色存款利率会比普通定期存款高些。”某国有银行理财经理说。

  压降付息成本早已成为行业共识,但部分村镇银行、农商行、城商行近期却逆势上调存款利率,上调幅度多在5-15个基点。业内人士认为,这是一种阶段性、临时性措施。考虑到临近年初特殊时点,这主要是中小银行为了应对短期吸储压力作出的选择。部分中小银行上调存款利率的选择不改变中长期利率下降的趋势。

  据以往下调存款利率“大行先行,中小银行跟进”的规律,存款利率调整有望呈现大中小型银行梯次跟进调降的方式,确保存款市场平稳有序。中信证券首席经济学家明明认为,在年末考核压力之下,中小银行很可能借此机会发力吸收存款,直到年后再进一步跟随调整存款,节约负债端成本,但调整幅度或不及大型银行。

  不同银行存款利率的分化引发储户的关注。今年以来,一些储户选择跨省、跨城寻找高利率存款。也有一些储户将目光转向理财、国债、保险、基金、股票,欲通过多元化资金配置提高收益率。

  利率下调还使储蓄型保险的相对优势进一步凸显。今年经历了定价利率全面下调之后,目前普通型人身险的定价利率最高可达3%,分红险定价利率最高可达2.5%,万能险的保底利率最高可达2%。

  光大银行金融市场部宏观研究员周茂华接受媒体采访时建议,从“保本保息”角度,存款和保险产品二者具有一些共性,但投资者还需关注两类产品的区别:一是两类产品期限不同,保险产品期限一般较长,存款产品存取灵活一些,流动性相对较好。二是两类产品的收益不同,存款产品收益固定,而保险产品是固定收益加上分红收益,保险产品分红收益受金融市场波动影响较大。

  吕蕾