2月10日，首批个人养老金理财产品发布，至此，储蓄、理财、保险、基金四大个人养老金产品均已亮相。这四类产品均可通过个人养老金账户购买。这些个人养老金产品有什么特点，对不同年龄层的投资者而言，可重点关注哪些产品？

　　四类产品各具特色“互为补充”

　　国家社会保险公共服务平台显示，截至2月14日，全市场共有608只个人养老金产品，其中包括455只存款储蓄产品、7只银行理财产品、133只养老基金、13款养老保险产品。在业内人士看来，四类个人养老金产品“互为补充”，可以满足投资者多元的产品需求。

　　据农业银行理财经理介绍，储蓄产品可以集中长期稳定的资金，即买即起息、本息有保障，收益稳定；保险产品保障更全面、缴费方式更灵活，一类可以对冲风险造成的不利影响，一类可以锁定未来终身高复利；理财产品适合不满意定存利率，又能承担本金亏损的客户，一般可以获得超额收益，风险程度适中。

　　有基金公司在产品分析中提到，四类可投资的产品类型中，养老FOF的投资范围最广（包括境外股债和地产），特点是发挥公募基金行业传统权益投研优势，在长期预期收益率上更优，但短期波动可能更大。其他三类更多聚焦于稳健卖点，其中养老储蓄主要为保障本金安全，养老保险可用于满足追求持续稳健的投资回报和长期增长潜力的投资目标。

　　选择产品立足自身风险偏好

　　个人养老金账户的“开立战”虽不像刚开始那样激烈，但揽获个人养老金账户的“任务”犹在。交通银行一位理财经理表示，“这个月的任务还没有完成，如果周围有还没开户的朋友，可以给推荐一下。”

　　一年最高就12000元的额度，金额不高，还能省税，建议都开通个人养老金账户，并顶额存入资金，用于购买指定的理财产品。工商银行一位客户经理说：“我行已经开始推出个人养老金理财产品，预期收益较为可观。首批发售的其中一款产品，业绩比较基准（年化）5.25%-5.75%，产品表现要优于同类理财产品。而这些产品都需要通过个人养老金账户购买。”

　　上述理财经理表示，挑选个人养老金产品需要着重考虑个人生命周期，建议进行组合搭配。对于年轻客户，主要推荐购买养老基金，以博取长期超额收益。若客户年龄较高，则推荐存款产品和理财产品。“长期来看，养老基金的年化收益率更高，比较适合年轻群体和风险承受能力更高的人群。”

　　招商证券研报指出，投资者应立足于自身风险偏好选择合适的产品。养老储蓄和个人养老金保险适合极度厌恶亏损的投资者；对于低风险投资者，个人养老金理财和个人养老金基金均可考虑。其中个人养老金基金可重点考虑稳健型养老目标基金、目标日期2025、2030的产品。中高风险投资者可重点考虑个人养老金基金，首批129只个人养老金基金中有50%的产品为中高风险，整体权益仓位较高，短期持有受市场影响较大，适合希望长期参与权益市场的投资者。

　　“投资者要从自身的养老需求出发，根据投资理财能力、风险偏好、可投资资金等因素，做好个人养老金产品配置。”业内人士表示，需要注意的是，由于账户资金封闭运行，只有达到相应年龄条件或在少数特殊情况下才可领取，投资者应养成长期投资习惯，并提前做好资金流动性安排。

　　徐晶